AI概念股持續(xù)活躍！

今天上午，大盤指數(shù)有所調(diào)整，但高位人氣股繼續(xù)走強，粵桂股份10連板，日出東方15天13板，三維化學(xué)8天7板，渤海化學(xué)6連板。與此同時，AI概念股集體走強，尤其是AI應(yīng)用方向——多模態(tài)AI、Sora、AI語料等大幅上漲。截至午間收盤，拓爾思、二六三、佳都科技等近20只AI概念股漲停。

剛剛，AI板塊又迎來多則利好消息。一是，工信部相關(guān)負責(zé)人今日表示，研究出臺制造業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型行動方案和推動人工智能賦能新型工業(yè)化行動方案。二是，在AI的助力下，我國科學(xué)家研究催化理論獲重大突破，展示AI在催化科學(xué)研究中的巨大潛力。三是，有消息稱，科技巨頭蘋果正在加碼AI，該公司正在加緊把Siri打造成一個更會聊天的語音助手，爭取盡快趕上ChatGPT等AI語音服務(wù)對手。

AI概念股反復(fù)活躍

最近幾天，AI概念股勢頭強勁，今天早盤，多模態(tài)AI、Sora、AI語料等AI應(yīng)用方向繼續(xù)走強，截至午間收盤，拓爾思、二六三、立方數(shù)科、佳都科技、華勝天成等近20只AI概念股集體漲停。

值得注意的是，三六零在昨日漲停的基礎(chǔ)上，今日早盤再漲近8%。自9月中旬啟動本輪反彈以來，三六零股價已累計上漲超100%。最近幾天，三六零股價加速上漲，可能跟360集團創(chuàng)始人、董事長周鴻祎發(fā)布的消息有關(guān)。周鴻祎11月20日午間發(fā)布微博稱，本月360準備發(fā)布一款新產(chǎn)品，是基于360 AI搜索的AI應(yīng)用，產(chǎn)品名字還沒取好，向網(wǎng)民征集意見。周鴻祎稱：“我們有個產(chǎn)品叫360AI搜索，從PC端用戶訪問量來看，是國內(nèi)最大的原生AI應(yīng)用，這側(cè)面說明搜索是普通人使用AI最好、最簡單的場景。這次我們希望在360AI搜索的基礎(chǔ)上，再次顛覆自我，也顛覆搜索，做出一個人人都能用的AI應(yīng)用?！?。

今天，AI板塊又迎來多則好消息。在國新辦舉行的國務(wù)院政策例行吹風(fēng)會上，工信部運行監(jiān)測協(xié)調(diào)局負責(zé)人何海林表示，研究出臺制造業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型行動方案和推動人工智能賦能新型工業(yè)化行動方案，建設(shè)一批智能工廠和智慧供應(yīng)鏈，大力發(fā)展智能物流裝備，推動在數(shù)據(jù)流動、商品溯源、電子簽名等領(lǐng)域構(gòu)建與國際接軌的跨境電子商務(wù)規(guī)則，拓展數(shù)字貿(mào)易的新空間。

此外，市場還傳出科技巨頭蘋果正在加碼AI的消息。據(jù)外媒報道，知情人士透露，蘋果公司正在加緊把Siri打造成一個更會聊天的語音助手，爭取盡快趕上ChatGPT等人工智能（AI）語音服務(wù)對手。新版Siri將基于更先進的大語言模型，不僅能和用戶更流暢地對話，還可以更快地處理其他復(fù)雜任務(wù)。

據(jù)悉，改進后的Siri將依靠新的蘋果人工智能模型，更像人類一樣互動，并以更接近ChatGPT和谷歌的Gemini的方式處理任務(wù)。它還將允許更精確地控制第三方應(yīng)用程序。新版Siri還將能夠利用“蘋果智能”（Apple Intelligence）的功能，比如書寫和總結(jié)文本的能力。

報道稱，對已有13年歷史的Siri語音助手進行改造，是蘋果公司準備在人工智能領(lǐng)域大展身手的最新努力之一。該公司備受期待的AI平臺Apple Intelligence第一批功能上個月開始推送給用戶，但該平臺仍缺少競爭對手提供的不少功能。全新的語音助手內(nèi)部代號為“LLM Siri”，最終將加入Apple Intelligence平臺。

國金證券通信首席分析師張真楨表示，當前AI發(fā)展如火如荼，海外大廠資本開支持續(xù)增長，并已能夠看到由AI帶來的收入增量，強化了AI發(fā)展動力，通信行業(yè)作為相關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施及配套硬件產(chǎn)品提供商深度受益。以光模塊、服務(wù)器代工廠商為代表的細分行業(yè)2024年已兌現(xiàn)業(yè)績，2025年仍有較大成長空間。建議重點關(guān)注光模塊、服務(wù)器、交換機、液冷、連接器、運營商等細分板塊。此外，從市值空間和成長性角度看，通信AI芯片國產(chǎn)替代邏輯加強，想象空間大、業(yè)績彈性大，建議重點關(guān)注光模塊上游光芯片廠商、國產(chǎn)AI芯片廠商等。

中金公司的最新研報也指出，AI算力仍是通信設(shè)備板塊的核心投資主線，AI大模型迭代優(yōu)化、北美云廠商AI投資保持高景氣，驅(qū)動AI硬件核心供應(yīng)商業(yè)績與市場表現(xiàn)共振向上。AI仍是云廠商資本開支投入焦點，大模型從追求大參數(shù)量逐漸轉(zhuǎn)向高性價比、以及目標市場多元化，AI推理有望加速發(fā)展。建議關(guān)注六大投資方向：1）AI硬件技術(shù)升級（液冷、硅光、CPO、數(shù)通光纖等）；2）AI硬件國產(chǎn)化生態(tài)日臻成熟；3）AI應(yīng)用有望加速落地；4）新質(zhì)生產(chǎn)力推動企業(yè)數(shù)智化轉(zhuǎn)型；5）“十五五”潛在政策帶來的信息產(chǎn)業(yè)增量機遇；6）從5G-A到6G的標準迭代。

開源證券傳媒首席分析師方光照則表示，多模態(tài)大模型及AI硬件賦能，AI社交陪伴空間廣闊。2024年來，隨GPT-4o等大模型推出，AI情感陪伴功能日益增強。AI陪伴產(chǎn)品旨在滿足用戶被理解、被傾聽和被關(guān)注的需求，通過AI技術(shù)及時發(fā)現(xiàn)并回應(yīng)用戶情緒，提供高質(zhì)量的情感支持。從APP付費點看，APP產(chǎn)品多采用訂閱制（按月付費）、提供增值服務(wù)（服飾道具、聊天室）等，硬件產(chǎn)品則以毛絨玩具、故事機、陪伴機器人等硬件產(chǎn)品為主，目前正在朝改進語音交互、開發(fā)智能體互動、增加視覺功能等方向迭代。根據(jù)GrandViewResearch，2030年全球聊天機器人市場或達272.972億美元，2023-2030年CAGR為23.3%，呈現(xiàn)快速增長態(tài)勢。方光照認為，將AI技術(shù)和兒童陪伴場景兩相結(jié)合，AI智能玩具行業(yè)或?qū)⒂瓉砜焖侔l(fā)展，建議持續(xù)關(guān)注AI社交陪伴賽道的IP、內(nèi)容、平臺方及玩具商等。

AI在科學(xué)研究中的潛力

據(jù)新華社消息，11月22日，中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)李微雪教授課題組在《科學(xué)》雜志發(fā)表一項催化領(lǐng)域的突破性研究成果，通過揭示負載型金屬催化劑的“金屬-載體相互作用”本質(zhì)，展示AI在催化科學(xué)研究中的巨大潛力。

催化研究中的一個重大科學(xué)挑戰(zhàn)是調(diào)控“金屬-載體相互作用”來提高催化性能，然而，傳統(tǒng)的實驗研究方法難以洞察這一復(fù)雜問題的本質(zhì)并定量預(yù)測相關(guān)現(xiàn)象。在本次研究中，李微雪團隊使用AI技術(shù)解決了這一困擾科學(xué)界近四十年的難題?；诙嗄攴e累，他們匯總多篇文獻中的大量實驗數(shù)據(jù)，通過可解釋性AI算法，從材料的基本性質(zhì)出發(fā)，經(jīng)過迭代式的數(shù)學(xué)操作構(gòu)建了多達300億個表達式，進而利用壓縮感知算法，結(jié)合領(lǐng)域知識和理論推導(dǎo)，為“金屬-載體相互作用”建立了物理清晰、數(shù)值準確的控制方程。這一方程突破性地包含了“金屬-金屬相互作用”這一關(guān)鍵新變量，揭示了該變量對載體效應(yīng)的調(diào)控作用，首次完整揭示了“金屬-載體相互作用”的本質(zhì)。

中國科學(xué)院院士李亞棟認為，該項成果解決了多相催化研究中的一個重大基礎(chǔ)科學(xué)難題，對高效負載型催化劑的理性設(shè)計極具指導(dǎo)價值。李微雪教授表示，該成果有望加快新催化材料和新催化反應(yīng)的發(fā)現(xiàn)，推動能源、環(huán)境和材料的綠色升級，助力經(jīng)濟社會可持續(xù)發(fā)展。

研究人員在該研究中創(chuàng)新性地利用可解釋性人工智能算法從實驗數(shù)據(jù)中提煉出數(shù)學(xué)模型和科學(xué)原理，解決了實際科研中的重大問題，為推動人工智能技術(shù)與科學(xué)研究的深度融合提供了全新視角。

校對：陶謙